Багато що змінилося в нафтогазовій галузі Мексики з 2014 року, коли влада країни почала реалізацію плану реформ, поклавши кінець 80-річній монополії державної Petroleos Mexicanos (PEMEX) і відкривши ринок для компаній з усього світу. Реформа енергосектору Мексики є, мабуть, однією з найбільш масштабніших у світі за останні кілька десятиліть. PEMEX більше не є єдиним видобувачем, оператором трубопроводів і роздрібним продавцем палива в країні. Тепер розвідкою і видобутком вуглеводнів в Мексиці займаються понад 50 компаній з усього світу. Крім того, приватні фірми розширюють систему газопроводів країни і торгують природним газом. На роздрібному ринку теж все змінилося. Крім PEMEX в країні вже працює більше десятка нових компаній, включаючи такі гучні бренди, як Total. Через декілька років після початку реформ можна з упевненістю сказати, що лібералізація пішла галузі на користь. З приходом в країну міжнародних компаній посилилася конкуренція і ефективність роботи нафтогазового сектора.

Необхідність реформ назрівала давно, однак мексиканські політики довго не наважувалися на зміни. У той же час нинішній президент країни Енріке Пенья Ньєто вважав реформу енергосектора одним з ключових пунктів своєї передвиборчої програми.

За останні півтора десятка років позиції Мексики як одного з найбільших світових виробників і експортерів нафти ослабли. За даними Міжнародного енергетичного агентства (МЕА), обсяги видобутку нафти в країні скоротилися майже на третину: з 3,8 млн бар./добу (близько 190 млн т на рік) в 2004 році до 2,5 млн бар./добу (близько 125 млн т на рік) в 2016-му. Видобуток природного газу в країні також знизився, в результаті чого частка імпорту досягла майже 50% споживання.

Зниження обсягів видобутку насамперед пов'язано з дефіцитом коштів для інвестицій у PEMEX, яка не змогла уповільнити падіння на виснажених родовищах і почати розробку нових. Відомо також, що мексиканська держкомпанія не володіє технічними можливостями для розробки глибоководних і сланцевих родовищ. Крім того, PEMEX не могла збільшити нафтопереробні потужності країни, щоб задовольнити внутрішній попит на нафтопродукти. Мексика зараз є чистим імпортером енергоносіїв. Країна експортує нафту в США, а імпортує нафтопродукти. За даними EIA, в 2015 році Мексика поставляла в Сполучені Штати в середньому 688 тис. бар./добу нафти (близько 33 млн т на рік), що становить 9% від загального обсягу імпорту в країну. Державна нафтова компанія PEMEX в 2016 році видобувала 1,95 млн бар./добу, вперше з 1980 року обсяг видобутку в країні склав менше 2 млн бар./добу (близько 100 млн т на рік).

Для залучення іноземних інвесторів Мексика мала створити зрозумілі умови гри на ринку, забезпечити прозорість конкурсів з видачі ліцензій, а також правильно пропиcати умови роботи нафтогазових компаній в країні. Зокрема, потрібно було захистити інтереси держави, але при цьому не перегнути палицю в частині оподаткування, через що вуглеводневі запаси Мексики могли б стати непривабливими для інвесторів.

Почати спочатку

Оскільки правила гри створювалися практично з нуля, то робота рухалася поетапно, а за результатами перших конкурсів на видачу ліцензій держава коригувала свою стратегію. Так, перший конкурс на розробку мілководних площ показав, що деякі фінансові вимоги до компаній були надмірно суворими і що мінімальну частку видобутку, яку держава очікувала отримати, потрібно публікувати заздалегідь. Без цього компанії не знали, що їх пропозиції занадто низькі. Так само перший аукціон наземних родовищ продемонстрував, що потрібно також обмежити максимальні ставки роялті.

Крім того, з'ясувалось, що тарифи на транспортування нафти через інфраструктуру PEMEX є неадекватними, оскільки можуть перетворити вигідні проекти в збиткові підприємства. Це призвело до перегляду контрактних умов і більшої взаємодії між PEMEX, Міністерством енергетики та Національною комісією з вуглеводнів (CNH) з метою забезпечення належного функціонування всієї бізнес-екосистеми для видобутку нафти і газу. У підсумку до першого конкурсу на розробку глибоководних родовищ мексиканський уряд зміг підготувати збалансовані типові контракти для видобувачів.

Серія відкритих конкурсів на розробку нових нафтогазових площ почалася в 2015 році. З тих пір вони проходять регулярно, останній відбувся в січні цього року. У конкурсах взяли участь практично всі великі нафтогазові компанії миру. У свою чергу PEMEX зосередилася на більш вузькому спектрі проектів. При цьому держкомпанія спільно з іноземними партнерами - американською Chevron і японською Inpex - виграла права на розробку одного нового родовища. Крім того, мексиканська держкомпанія на відкритому конкурсі знайшла партнера для ще одного проекту із запланованими інвестиціями в розмірі $ 8 млрд. Ним стала австралійська BHP Billiton.

Досвід, отриманий урядом Мексики за останній роки, дозволяє стандартизувати і прискорити процес проведення конкурсів. Останній урядовий п'ятирічний план передбачає видачу ліцензій на більш ніж 500 площ, розташованих на морі та суходолі. Це повинно дати галузі серйозний поштовх до розвитку.

У МЕА вважають, що нові інвестиції, які почали надходити в країну в останні пару років, допоможуть уповільнити скорочення обсягів видобутку на мілководному шельфі Мексики, де видобувається велика частина вуглеводнів. Крім цього, міжнародні компанії, як очікується, незабаром почнуть розробляти глибоководні, а також сланцеві родовища. В результаті, як припускають в МЕА, видобуток нафти і газу почне відновлюватися. Агентство прогнозує збільшення обсягів виробництва нафти в Мексиці до 3,4 млн бар./добу в 2040 році.

Відкриття на підході

Результати лібералізації ринку не змусили себе чекати надто довго. Перше відкриття було зроблено в минулому році консорціумом компаній, що складається з американської Talos Energy, мексиканської Sierra Oil & Gas і британської Premier Oil. Воно вважається однією з найбільших знахідок нафти на мілководді за останні 20 років. За інформацією Talos Energy, родовище містить від 1,4 млрд бар. (190 млн т) до 2 млрд бар. (близько 270 млн т) нафти.

Цікаво, що буквально в той же день італійська нафтова компанія Eni підвищила оцінку запасів мілководного родовища Amoca. За оцінками Eni, воно містить не менше 1,3 млрд. бар. нафтового еквівалента, з яких близько 90% припадає на нафту. Мексиканська комісія з вуглеводнів в червні минулого року заявила, що загальний обсяг доведених і ймовірних запасів нафти в країні склав 12,8 млрд бар. (більш 1,7 млрд т), писала газета Financial Times (FT).

Реформа енергосектору Мексики проходить досить швидко і успішно. Як повідомляла FT, станом на червень минулого року було підписано понад 40 нових контрактів на розвідку і видобуток вуглеводнів. Згідно з підписаними за чотири роки угодами, уряд очікує залучення в країну інвестицій в обсязі близько $35 млрд. Слід зазначити, що реформа проходила на тлі низьких цін на нафту. Незважаючи на це, Мексика змогла знайти інвесторів навіть для розробки глибоководних родовищ. Поки нові контракти не принесли очікуваного збільшення обсягів видобутку вуглеводнів, проте створили необхідну для цього базу. Як очікується, Talos і Eni почнуть промислово видобувати нафту в 2020 і 2019 роках відповідно. При цьому основну частку прибутку від видобутку вуглеводнів в Мексиці отримає мексиканський уряд, який створив спеціальний фонд для накопичення і використання нафтових доходів. За інформацією FT, уряд отримає 80% прибутку від кожного бареля нафти, видобутого на родовищі, відкритому компанією Talos.

Січневий аукціон

На останньому конкурсі, що відбувся в січні, Мексика видала права на розвідку 19 нафтових блоків в Мексиканській затоці, повідомляла газета Morning Star. За інформацією видання, Royal Dutch Shell була найбільш агресивним учасником аукціонів, отримавши права на дев'ять з 19 блоків. Чотири з них компанія буде досліджувати самостійно, чотири - в консорціумі з Qatar Petroleum International Ltd і один - разом з PEMEX. На другому місці за кількістю виграних конкурсів знаходиться Carigali (дочірня компанія малайзійської Petronas), що отримала шість блоків, Qatar Petroleum International виграла п'ять блоків і PEMEX - чотири блоки. За словами представників влади, якщо розвідка буде успішною, інвестиції в ці 19 блоків можуть скласти до $93 млрд. Очікується, що видобуток на родовищах почнеться в 2028 році і до 2032 року може приносити 1,5 млн бар./добу нафти. У той же час інвестиції в 69 блоків, виставлених на попередніх семи конкурсах, очікуються на рівні близько $60 млрд.

Shell була особливо активна при проведенні конкурсів на права буріння в районі Пердідо - території, що знаходиться на морському кордоні між США і Мексикою. Компанія керує платформою Perdido Spar, що розташована в Мексиканській затоці на шельфі США, лише в шести милях на північ від кордону з Мексикою. Perdido Spar - єдина установка, яка видобуває нафту на родовищах Great White, Tobago і Silvertip. За даними американського Bureau of Ocean Energy Management, Shell добувала в Мексиканській затоці в 2017 році близько 99 млн бар./добу нафти, що робить її найбільшим видобувачем в цьому районі.

Плани буріння

Майже всі найбільші нафтогазові компанії світу оголосили про плани буріння в Мексиці. Так, минулого тижня мексиканська Національна комісія з вуглеводнів (CNH) повідомила, що в жовтні Total і ExxonMobil пробурять першу глибоководну свердловину на шельфі Мексики, передає Platts. За оцінками Total і ExxonMobil, родовище Etzil з 50-відсотковою ймовірністю має запаси вуглеводнів на рівні 2,7 млрд бар. н. е.

Statoil, Total і BP визначили дві інші глибоководні структури в басейні Cuenca Salina: Хунаб з 397 млн ​​бар. н. е. і Серрано з 325 млн барр. н. е. Chevron, Inpex і Pemex також ідентифікували дві потенційні площі для розвідувального буріння в районі Пердідо, але CNH не розкриває потенційний обсяг їхніх запасів. ВP буде бурити свердловину Хунаб-1 в III кварталі 2019 року, а Statoil - свердловину Серрано-1 в III кварталі 2020 року. Лише Chevron на даний час не оголосила термінів буріння в Мексиці.